8月20日，重庆银行（601963.SH，01963.HK）2026年半年度报告正式出炉。这份中期答卷不仅写下资产规模实现“双万亿”跨越的历史性注脚，更以营业收入与净利润“双十”增长的强劲态势，在商业银行的竞合版图中划出一道醒目的上行曲线。

深入拆解业绩报告不难发现，这家全国首家万亿“A+H”股上市城商行正以规模跨越为底座、以盈利提速为引擎、以战略深耕为锚点，构建起差异化竞争力。

万亿“双曲线”——规模坐标下的增量势能

在上市城商行中，重庆银行的规模标签并不单一。数据显示，该行是少数同时实现集团口径与法人口径“双万亿”的城商行。集团总资产11089.09亿元，法人总资产10428.18亿元，两条万亿曲线交叉向上，意味着其跨区域布局与母行本体均进入更高层级的资本运作与信用评估体系。

若将视角从存量规模切换至增量变化，其增长成色更为直观。

截至6月末，重庆银行存款余额6272.02亿元，较年初增加614.98亿元，增幅10.87%；贷款余额5824.59亿元，较年初增加511.75亿元，增幅9.63%。存款增速高于贷款增速，显示负债端吸收存款能力与资金稳定性持续增强。

更值得关注的是投放结构。重庆银行在重大战略与产业升级中多点布局，形成了更为均衡、更具韧性的业务结构，这也是其区别于同业的重要竞争力。

该行依托区域布局、总部资源与本地深耕优势，持续提升对重大战略、重大项目和重点领域的服务能力。上半年，向成渝地区双城经济圈提供信贷支持超1400亿元；服务西部陆海新通道建设融资余额超600亿元；科技型企业贷款余额较年初增长27.3%；制造业贷款规模超410亿元；绿色金融规模达1069亿元，并发放全国首笔跨省域GEP挂钩贷款；普惠贷款余额超770亿元，涉农贷款余额超570亿元；投行业务保持领先，承销份额在西部法人银行主承销商中排名第一。

“双十”增长的稀缺性：盈利韧性领跑同业

如果说规模决定了银行的体量边界，那么盈利增长的持续性则真正检验一家银行的经营质效。2026年上半年，重庆银行实现营业收入84.86亿元，同比增长10.79%；净利润37.67亿元，同比增长10.97%；归母净利润35.18亿元，同比增长10.29%，延续了营收与净利润的“双十”增长势头。

这一成绩的稀缺性，放在A股上市银行中更显分量。据公开数据统计，连续10个季度实现营收、净利润“双正增长”的A股上市银行共有13家；在此基础上，连续4个季度实现营收、净利润均两位数增长的，重庆银行是唯一一家。

拆解盈利结构，利息净收入的逆势高增是核心支撑。上半年重庆银行实现利息净收入73.89亿元，同比大幅增长26.04%，在行业息差普遍收窄的大环境下跑出了逆势加速度。与此同时，净资产收益率同比提升0.51个百分点，连续4个季度实现同比提升，盈利效率持续改善。这背后，是信贷结构向高收益实体领域倾斜的持续见效，叠加负债成本的精细化管控，共同构筑了息差韧性。非息收入端，投行业务与债券交易业务的稳步增长，进一步丰富了盈利来源，优化了收入结构。

“两降一升”的含金量——持续夯实风控底盘

规模扩张与盈利提速之外，资产质量同样在稳步向好。截至6月末，重庆银行不良贷款率1.11%，较上年末下降0.03个百分点；关注类贷款占比1.81%，较上年末下降0.13个百分点；拨备覆盖率247.31%，较上年末上升1.73个百分点，呈现“不良双降、拨备上升”的态势，风险抵补能力持续增强。

市场对重庆银行房地产行业不良率的关注，需要放回贷款结构整体中看。截至6月末，该行房地产行业贷款余额99.71亿元，占贷款总额的1.72%；对应不良贷款金额8.69亿元，仅占贷款总额的0.15%。也就是说，该行房地产行业贷款余额基数小、不良余额占总体比值低，对全行资产质量的直接影响几乎可忽略。

当前区域房地产市场进入调整周期，相关风险正在有序释放。重庆银行在风险预警和贷后动态跟踪方面的持续投入，使风险暴露处于可控范围。从更广的信贷结构看，该行制造业、普惠小微、绿色金融等市场化业务占比更高，风险分布更为多元。综合规模和结构因素看，重庆银行整体资产质量的“含金量”仍然扎实。

这种稳健的风控表现，与数字化转型的科技赋能密不可分。该行依托“456”数字化转型总体框架，聚焦“AI+数据”赋能风险防控主线，建成生成式人工智能应用管理平台，部署“通义千问”大模型，新增智能合规助手等7个应用场景。移动展业方面，覆盖外拓营销、信贷审批、柜面服务等场景，累计完成交易140.9万笔。数据治理层面，内拓数据1100余项，外引数据源60余项，支撑业务系统用数超3.2亿次。大数据风控与智能审批体系落地，正在从技术层面重塑风险管理能力。

从全国首家万亿“A+H”股上市城商行，到资产规模双万亿，再到连续四个季度营收、净利润双两位数增长的稀缺表现，重庆银行的增长逻辑清晰：以规模为底座、以盈利为引擎、以风控为底盘。在区域经济加速崛起、西部金融中心建设加快推进的背景下，其后续成长空间仍值得关注。